Доларът и йената - основните губещи след подновения риск-апетит на финансовите пазари

Новата вълна оптимизъм, че политиците във Вашингтон може би са близко до постигане на компромис по важните въпроси за тавана на американския дълг и финансирането на федералното правителство доведе до подновяване на риск-апетита на глобалните капиталови пазари, което се отрази най-негативно върху йената и американския долар.

Въпреки че президентът Обама отхвърли предложението на републиканците за шестседмично повишение на тавана на държавния дълг, инвеститорите се надяват, че в близките дни американските политици ще успеят да разрешат патовата ситуация в сила от началото на месеца. Повод за този оптимизъм дава и последното проучване на общественото мнение, което показва, че доверието към Републиканската партия в САЩ е паднало до 20-годишно дъно. Това предполага, че републиканците от Конгреса ще са склонни на повече компромиси при постигането на споразумение за дълговия таван, за държавния бюджет и за скорошно рестартиране на работата на федералното правителство. Рязкото понижение на страховете за надвиснал "технически фалит" на САЩ след 17-и октомври накара участниците на финансовите пазари да обърнат отново поглед към икономическите фундаменти и към важната тема за бъдещето на програмата за парични стимули на Федералния резерв. Продължаващият вече 11-и ден блокаж на работата на федералното правителство и номинацията на Джанет Йелън за нов шеф на Фед след края на мандата на Бернанке през януари 2014-а година предполагат, че Федералният резерв няма да започне да намалява размера на програмата за "количествени улеснения" до края на настоящата година. Това пренасочване на фокуса на вниманието на валутните пазари към очакванията за бъдещата парична политика на Американската централна банка провокира нова вълна от продажби на "зелените пари" спрямо останалите основни валути с изключение на йената.

В същото време солидният риск-апетит и възходящото движение на глобалните пазари на акции се отразява позитивно върху еврото, британската лира и т.нар."рисково-търгувани" валути като австралийския и новозеландски долари. Това доведе до ново рязко поскъпване на еврото към двудневен връх от 1,3580 долара и до солиден негов ръст спрямо йената към двуседмичен връх от 133,60 йени. Единната европейска валута продължава и своето добро възходящо движение от 9-месечното дъно от началото на месеца около 0,8330 паунда към 5-седмичен връх от 0,8494 британски лири. Доларът също продължава да бележи напредък спрямо японската валута, поскъпвайки към 10-дневен връх от 98,55 йени, но се намира в защитна позиция спрямо останалите основни валути.

Резултатите от днешния успешен аукцион за емитиране на нови средносрочни и дългосрочни дългови книжа на Италия (евро облигации с падежи през 2018-а и през 2028-а година) в комбинация с успешно проведените по-рано през седмицата операции за синдикирани заеми от страна на Испания и Италия, оказват допълнителна подкрепа за еврото, тъй като показват наличието на добър интерес за инвестиции в еврозоната. Преди малко единната европейска валута успя да пробие над бившите оферти "продава" около 1,3547/60 (вчерашен бивш връх към 1,3547; 100-часова и 200-часова пълзящи-средни), поскъпвайки към 1,3582 долара с поглед към следващата важна съпротива и оферти "продава" около 1,3600/10 (бивши върхове от 8-и и 9-и октомври към 1,3605/08; опции с падеж от 17:00 ч. в 1,3600). Но само пробив на еврото над тях ще поднови неговото възходящо движение към ключовата зона на съпротива около 1,3630/50 (важни върхове от 3-ти и 4-ти октомври; следобеден падеж на опции в 1,3650).

Сега близка зона на подкрепа и оферти "купува" за еврото има около 1,3560/50 долара (бившата техническа зона на съпротива и следобеден падеж на опции в 1,3550) преди следващия интерес за покупки на единната валута към 1,3525/00 (серия падежи на опции от 17:00 ч. в 1,3525, в 1,3510 и в 1,3500; сутрешното часово дъно към 1,3517; 21-дневна пълзяща-средна). Само спад на еврото под 1,3487/85 (дъна от 9-и и 10-и октомври) може да поднови неговото низходящо движение и то да се окаже под натиск от продажби към ключовата област на подкрепа около 1,3460/50 (важно дъно от 25-и септември към 1,3461; бивш връх от 20-и август към 1,3451 и опции с падеж от 17:00 ч. в 1,3460 и в 1,3450).

Графика на евро/долар (на дневна база)

Въпреки настоящия риск-апетит на фондовите и валутните пазари, трябва да се има предвид, че все още няма никакви по-ясни и конкретни сигнали за скорошно намиране на решение на патовата политическа ситуация във Вашингтон. Това може да ограничи част от еуфорията, обхванала инвеститорите от вчера насам и да доведе до известна предпазливост преди края на седмицата и предстоящия "дълъг уикенд" за американските финансови пазари с оглед "Деня на Колумб" в понеделник (14-и октомври).

Продължаващият вече 11-и ден частичен блокаж на работата на американското федерално правителство ще доведе до поредно отлагане на планираните за днес важни данни от САЩ - за продажбите на дребно, цените на производител през септември и бизнес запасите/бизнес продажбите през август, като от 17:00 ч. единствено ще бъде оповестено предварителното проучване за потребителското доверие в началото на октомври, проведено от Университет в Мичиган.

Основният акцент отново ще бъде поставен върху новините около политическите преговори във Вашингтон, като финансовите пазари вероятно ще насочат своето внимание и към започващата в американската столица годишна среща на МВФ, Световната банка и на финансовите министри и централни банкери на страните от Г-20.